蛋同學(xué)
2025-08-31 17:02煩請解答下,為什么久期可以衡量債券的風(fēng)險以及具體是如何影響債券價格的
所屬:FRM Part II > Risk Management and Investment Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
蘇學(xué)科助教
2025-09-01 10:59
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簡單來說,久期(Duration)衡量的是債券價格對利率變化的敏感度。利率風(fēng)險是債券投資的主要風(fēng)險之一,而久期就是量化這種風(fēng)險的工具。您可以把它想象成債券的“價格彈性”或“風(fēng)險溫度計”。久期越長,意味著債券價格對利率變動的反應(yīng)就越劇烈,其風(fēng)險也就越高;反之,久期越短,風(fēng)險越低。
