龐同學
2026-01-12 11:57根據(jù)LM8的內(nèi)容:systematic:系統(tǒng)化的再平衡,權重調(diào)整。規(guī)定range,超出范圍后調(diào)整。風險越高的資產(chǎn),波動越大的投資,設置的range越寬。例如calendar和percentage-range。但是根據(jù)LM3: Overview of Asset Allocation中的Strategic considerations in rebalancing再平衡,波動性越高,需要設置窄的range。這兩個結論相沖突,如果是風險越高,根據(jù)LM8是更寬,根據(jù)LM3是更窄,所以應該如何設定range?
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1個回答
Simon助教
2026-01-19 10:19
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不考慮成本,那么volatility越高,range 越窄。
如果考慮成本,那么volatility越高,range越低。
