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2019-03-29 10:12KRD有說只能只用于含權(quán)或者不含權(quán)債券嗎?還是都可以? 是否含權(quán)與是否平行移動,不矛盾的吧?
所屬:CFA Level III > Private Wealth Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Sherry Xie助教
2019-03-29 14:44
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同學(xué)你好,key rate duration可以用在任何一種債券里,衡量的是某一點的Yield change,所以不是平行移動。
和它對應(yīng)的是,effective duration只能用來measure parallel shift。
是否含權(quán)和是否平行并不矛盾.
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KRD也是和ED一樣,是針對債券收益率中的Rf部分的吧,不是△spread的對不?
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追問
KRD也是和ED一樣,是針對債券收益率中的Rf部分的變動吧,不是△spread的對不?
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是的,kRD是基于 treasury bond yield curve 的一個點上的變化。
