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Crystal助教
2017-12-08 17:25
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同學你好,這個題主要考查的是CML和efficient frontier的相關知識。先看第一句話,這句話是錯zero beta上,beta值一定不能為0,第二句話說的是CML的斜率是正數(shù),而且他的傾斜程度受到market risk premium和市場組合的波動率,所以這句話是對的,根據(jù)CML的圖形和公式可以看出。第三句話說的是沒有risk free asset 的有效前沿,那就應該指的是馬科維茨的有效前沿,是由最小方差組合和市場一起組成的,這個應該是沒有什么問題的。第四句話有效前沿要求所有的投資者擁有相同的風險偏好和對未來收益的預期,所以第四句話是錯誤的。第五句話說的是有效前沿的假設,應該也是沒有什么問題的。
