袁同學(xué)
2020-01-05 18:01老師你好,PPT上56頁的問題第一題我不太明白 如果用short call來hedge手里的股票,只是把執(zhí)行價右端變成平行線,也就是左邊的下行風(fēng)險沒有被對沖掉 但是題目中有說到六個月后可能會有價格大幅下降的可能性,那么左邊的價格下降沒被對沖掉呀?
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1個回答
Dean助教
2020-01-06 15:21
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同學(xué)你好,如果僅short call 確實(shí) 股票下跌時是會遭受損失的。主要是題干中問的是 如果要用X對沖的話,需要多少份期權(quán)?
是使用期權(quán)X,按題意來理解,我們不需要完全去對沖風(fēng)險,只是采用這個期權(quán)進(jìn)行對沖時的份數(shù)是多少。
