王同學(xué)
2020-05-08 06:21這里的TSLGC為什么不變,它不應(yīng)該累加嗎?
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Cindy助教
2020-05-08 14:48
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同學(xué)你好,因?yàn)檫@里在0.25年的時(shí)候,我們進(jìn)行了回購交易,借入了面值500000的債券,價(jià)格是424469,這是我們可以拿到的現(xiàn)金流,屬于現(xiàn)金流的生成能力,因此屬于TSCLGC,TSCLGC變成了424469,到了0.5年的時(shí)候,我們是拿到利息,因?yàn)檫@個(gè)券的所有者還是進(jìn)行回購融資的一方,這一方本身就是有這個(gè)權(quán)利獲取券產(chǎn)生的利息的,這個(gè)并不屬于額外的產(chǎn)生現(xiàn)金流的能力,所以這個(gè)對TSCLGC沒有影響,TSCLGC仍然維持在424469不變的
