溫同學
2020-08-08 19:11在計算duration gap的時候,比較MacD和IH,為什么MacD大于IH,就是Market price risk 為主要風險呢?
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1個回答
Danyi助教
2020-08-10 12:04
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同學你好,
Duration Gap= Macaulay Duration - Investment Horizon,所以可以得出 Duration Gap 是正的。
當 Duration Gap 為正值時,麥考利久期更大,麥考利久期是一個持有期的概念,表示我們手里持有的就是債券,此時會擔心利率上升風險,因為利率上升債券價格下降。價格下降就是有 price risk
