劉同學
2021-04-22 23:34你好，沖刺筆記上冊第182頁第四個bullpoint。里面說higher interest rates, deeper the forward discount, 這句話沒問題，因為根據(jù)IRP，F(xiàn)-S小于0。但是后面說negative roll yield, 這個有問題，上面已經(jīng)證明F-S小于0，那么也就是說遠期小于現(xiàn)貨，這個不是正得roll yield嗎
所屬：CFA Level III > Derivatives and Currency Management 視頻位置 相關試題
來源： 視頻位置 相關試題
1個回答
Kevin助教
2021-04-23 11:34
該回答已被題主采納
同學你好！
roll yield計算公式是(S-F)/S，long方：+ (S-F)/S，short方：-(S-F)/S。
這一節(jié)講的是管理外匯敞口，也就是對沖。比如USD/BRL，r_BRL較高，因此F
致正在努力的你，望能解答你的疑惑~
如此次答疑能更好地幫助你理解該知識點，煩請【點贊】。你的反饋是我們進步的動力，祝你順利通過考試~
0
0
0
0
