LAMA
2021-09-27 13:38請問為什么95%的檢驗值是2(1.96),而不是1.645?如果是beat benchmark,那應(yīng)該是大于benchmark,不應(yīng)該是單尾嗎?
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1個回答
Adam助教
2021-09-27 14:15
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同學(xué)你好,
一般來說原假設(shè)是:=0.:雙尾。
判斷是否打敗市場,看alpha是否等于0,如果不等,說明是打敗市場的。
【因為我們隱含的意思是,最消極的投資是持有benchmark,如果你有能力,這個時候會有整正的alpha】
