Ray
2021-11-11 22:36老師,您好,押品第28題想不明白,首先這個(gè)要求的是put,假設(shè)k是50,當(dāng)st越來越小時(shí)候,比如20,payoff是30。但當(dāng)st變成10的時(shí)候,payoff是40,在縱軸應(yīng)該越來越大啊,為什么會(huì)變小呢
所屬:FRM Part I > 金融框架+金融英語 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-11-12 11:39
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同學(xué)你好,
你對(duì)兩值期權(quán)理解有誤。
asset or nothing ,要么拿到資產(chǎn)【如果是拿到資產(chǎn),資產(chǎn)漲一塊,我就賺一塊,,所以是個(gè)斜向上45度的線】,要么拿到0.
asset or nothing call是說,當(dāng)ST大于K的時(shí)候,拿到資產(chǎn)ST。
asset or nothing put是說,當(dāng)ST小于K的時(shí)候,拿到資產(chǎn)ST。
不是“K-ST”
