陽同學
2018-09-06 11:06老師您好,請問564題為什么選B?根據(jù)公式,當ρ>0時,VaR變大;當ρ<0時,VaR變小,這樣看來應(yīng)該選D?
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1個回答
Wendy助教
2018-09-06 17:50
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同學你好,這個題干給了trend,表示的是呈現(xiàn)一種趨勢,是rho大于零。所以是B。如果給的是mean revesion 說明是均值回歸,rho是小于零的
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不對啊,如果mean reversion 表示的是ρ<0,那568題為什么選D啊?
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題干如下
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同學你好,564和568是兩個問題。564才是我們說的平方根法則的問題。這里說的是return是mean reverting還是trend的。
而586題,你看下volatility is mean reverting,這個就是GARCH所描述的問題。主要考慮的是當前的波動率和長期波動率的大小關(guān)系。這個是未知的,所以以此計算的VaR的大小也是未知的
