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2023-05-08 10:44這個回歸出來的RB為什么有誤差項?不是說,在回歸benchmark的時候是不帶誤差項的嗎
所屬:CFA Level II > Portfolio Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
Simon助教
2023-05-08 14:56
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同學,下午好。
這里的意思是我要復制S&P指數(shù),但是直接買500支股票,太多了。于是我就用一個多元回歸模型,用大盤股和小盤股的收益去解釋S&P,然后根據(jù)回歸出的beta(0.8和0.2)去配置相應的大盤股和小盤股,以此達到復制指數(shù)的目的。
因為,S&P的收益率是客觀存在的,我用大盤股和小盤股未必能完美解釋S&P的收益率,所以一定存在誤差。
努力的你請加油喲~。祝同學順利通過考試~。
