TTER
2024-01-27 16:56第一題,大盤(pán)股2000多只,要做full replication的難度肯定要大過(guò)小盤(pán)股??;另外大盤(pán)股客戶的sensitivity to tracking error也要高一些。綜合這兩點(diǎn),為什么不能選小盤(pán)股指數(shù)呢
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
梁雪助教
2024-01-28 21:26
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,大盤(pán)股1000只,個(gè)數(shù)多于小盤(pán)股,但是大盤(pán)股的流動(dòng)性非常好,復(fù)制難度主要取決于流動(dòng)性,如果流動(dòng)性差買(mǎi)入賣(mài)出相對(duì)困難,組合不能像指數(shù)一樣及時(shí)的調(diào)整,tracking error會(huì)較高。如果流動(dòng)性好,數(shù)量多的話用量化的方法很容易實(shí)現(xiàn)復(fù)制。
