榮同學
2024-07-05 10:00老師,CDS空頭合成=債券多頭+無風險資產(chǎn)賣出=付款人利率互換,是不是這樣表示呢?我看課件怎么是加上付款人利率互換呢?
所屬:CIIA卷二 > 衍生產(chǎn)品估值與分析 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
Michael助教
2024-07-29 14:57
該回答已被題主采納
同學你好,其實是可加也可不加。債權多頭加上無風險資產(chǎn)賣出相當于是得到了一個保費為固定的CDS 空頭,如果再加上一個付款人的利率互換的話,那么就變成了一個保費為浮動利率的CDS空頭。
