如果求Zspread，公司發(fā)行債券的期限和國(guó)債spot rate的期限不匹配，也是用交叉比較法算出來(lái)這個(gè)spread嗎？能舉個(gè)例子嗎？
這道例題如果用年金的方式來(lái)計(jì)算AG Bond的YTM，然后去跟BRWA Bond的YTM對(duì)比，AG Bond債券的YTM是不是就是：N=10，F(xiàn)V=100，PV=94，PMT=2.274，計(jì)算器得到I/Y，然后再去跟BRWA Bond的YTM對(duì)比，得出結(jié)論？
按照基礎(chǔ)班EPS的計(jì)算方法，先計(jì)算Basic EPS，再計(jì)算Diluted EPS，即計(jì)算分子NI+Bond的利息、分母WACSO+可轉(zhuǎn)債shares+庫(kù)存法計(jì)算的Option差額。但按照解析，它最后的計(jì)算把可轉(zhuǎn)債剔除了，因?yàn)槠湓斐闪朔聪♂?。但印象里，?dāng)Diluted EPS＞Basic EPS的時(shí)候，取Basic EPS的值即可，為何這里要把可轉(zhuǎn)債剔除呢
不會(huì)解這種方程怎么辦？這里的PV=995.56是怎么算出來(lái)的？
Z-spread在實(shí)際出題中，會(huì)考概念還是會(huì)考計(jì)算？如果計(jì)算的話，也是用公司債的YTM-政府0息債券的YTM得到Z-spread嗎？能否舉一個(gè)計(jì)算的的例子
第四題的股價(jià)的市場(chǎng)價(jià)格給出的信息是60，可轉(zhuǎn)價(jià)格是75，為什么求value不是用（1000/60）*75，而是用（1000/60）*75呢？
既然par rate是平價(jià)債券對(duì)應(yīng)的coupon rate，應(yīng)該是固定的票面利率才對(duì)，怎么會(huì)出現(xiàn)老師這里講到的存在不同利率的par rate呢？
在實(shí)際做題中，Z-spread是否也隨著spot rate的波動(dòng)而每一期都不同？
是不是Z spread只有在企業(yè)發(fā)行債券的時(shí)候才拿來(lái)用作一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償來(lái)計(jì)算債券的價(jià)格？只有計(jì)算國(guó)債價(jià)格的時(shí)候，才用（1+spot rate）的次方，不用加上 Z spread？
債券的利率和時(shí)間期限的曲線為什么是一條曲線而不是直線？
第五題教材的解法和老師視頻教的方法我是不是可以理解成：因?yàn)?時(shí)期估值相等，所以教材里用浮動(dòng)和固定利率的兩個(gè)現(xiàn)金流現(xiàn)值相等來(lái)求。
第四題，如果說(shuō)一年期和兩年期都是零息債券，那么r1，r2和ytm1，ytm2相等，b選項(xiàng)就是對(duì)的了吧？
這道題中，為什么用70元作為MPC的分子，老師講的時(shí)候說(shuō)MPC是可支配收入中用于消費(fèi)的錢作為分母，但是這里70是稅前的事情，不是可支配收入的。如果是是用70的話，那么算MPS的時(shí)候，不就是30/75，那么MPS+MPC不就大于1了嗎
如果題目中沒給出年華的天數(shù)是360還是365，那么計(jì)算默認(rèn)用哪個(gè)？
add on yield的計(jì)算是不是相當(dāng)于求了一個(gè)HPR期間收益率的概念？
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