請解釋一下方法3??三
請解釋下altering那句話，最后那一段那里，謝謝。
請解釋一下margin borrow ing 和short interest。謝謝
老師你好，上午題下冊P217頁的B中，選擇的是SR最高的組合，若是SR最高的組合不滿足題目中的12%STD要求，那么我是不是應該選第二高的然后以此類推？謝謝
如果同向變動，但是效果不是100bps，假設是57bps（跟平行移動的效果不同，假設平行移動的效果是100bps），不會產(chǎn)生structural risk？
老師講解的時候提到，如果alpha比較大，就不是量化模型，是依靠主觀判斷進行選股。那通常要多大的activerisk或者activeshare才會認為是alpha比較大呢
第四題，如果沒有Cswap這個選項，是否應該選ETF，因為ETF可以用margin來購買，但是bondmutualfund不可以
請問老師這個截圖里描述的是什么意思呀，老師能解釋一下么
請教14題。解析畫黑線部分，我不理解
Reading 25原版書課后題第15題答案錯了吧？因為原文中要求的是“build a diversified portfolio”, 所以preferred portfolio management approach應該是systematic的吧
老師，沖刺筆記下冊第82頁的例題，A經(jīng)理主要是調(diào)節(jié)beta獲得超額收益，為何說他是量化投資者呢？不應該是被動投資者里的factor based或者smart beta投資者嗎？怎么區(qū)分主動投資里的量化投資者和被動投資里smart beta的區(qū)別呢？考試怎么答穩(wěn)妥呀？謝謝老師
老師您好，請問一下2016上午題equity 的 C問題，賣掉發(fā)展中國家股票然后購買發(fā)展中國家股指期貨，來maintain beta exposure， 那小盤股的股票不是就沒有錢購買了嗎？
老師上課不是說Price index也是有小盤股bias嘛，因為小盤股價格高
在原版書reading25的第15題目，題目中說的特點是：security-specific factors，does not engage in factor timing and builds a diversified portfolio，這些不都是systemctic的特點嗎？為什么會選擇discretionary，這重兩種方法的判斷的最核心的標準應該是哪個？（是看個股該是整體，是看是否關(guān)注factor timing等）
老師，這里討論的收益率曲線變動的四種情況指的是名義收益率曲線還是實際收益率曲線？
程寶問答
金程問答