請問為什么是完全相關的情況下等于policy var+active management var呢？不應該是p=0完全不相關才應該是兩者直接相加？
C選項的做法，為什么要做short而不是直接sell和buy呢？
D選項，風格選擇不就是怎么配置不同的證券嗎，為什么不對呢
B選項，如果β和R是正相關的，那不是也不存在低風險異象了？
老師，有沒有計算IRR的題，想復習下計算器的使用，有點忘了...
為啥這里用雙尾了...
老師，感覺A“樣本太小”與幸存者偏差無關，即使樣本較大，如果只包含存活基金，偏差依然存在的。像視頻里面講的，只有存活下來的基金被納入分析，而失敗或關閉的基金被排除。這樣的話基金評估指標就會過于樂觀，這就是幸存者偏差導致的歷史數(shù)據(jù)失真，過去表現(xiàn)不能保證未來表現(xiàn)。所以最恰當?shù)呐u感覺是D呢
老師關于這道題可以仔細講一下各個選項嘛
第三句應該是錯誤的，因為實操上根本就不是老師解釋的方式。只要超過水位線的表現(xiàn)，都有表現(xiàn)費用。照題目的意思，投資人選擇了基金經(jīng)理的策略，其表現(xiàn)就是支付管理費？？？這就有點扯了。實際上投資人支付管理費，或者嚴格說是持續(xù)選擇這個產(chǎn)品和基金經(jīng)理，即持續(xù)支付管理費，的原因很大程度上是產(chǎn)品中長期的穩(wěn)定性。但是別管什么策略，只要是主動管理的，不是借通道的，超額收益都是由業(yè)績報酬的，哪有沒有業(yè)績報酬的主動型私募基金產(chǎn)品??？？
計算MVaR時反復提到提升一個資產(chǎn)的規(guī)模會提升他的MVaR，但從公式來看并沒有受到V的影響，該如何理解？
A選項是被動投資的話，為什么tracking error也有8%？跟其他的也很接近
為什么說大宗商品是通脹因子的特例
股票 在基準和在組合中 的收益為什么不一樣了？
這里的Tracking Error 什么時候當成是TEV，什么時候當成alpha?
題中表格里的“股票”組合回報率是什么意思？都股票的回報率為什么在組合中的回報率與在基準中的回報率不一樣了？是否可以理解為：“股票”組合回報率=股票自身的回報率 * 股票在組合的權重？
程寶問答
金程問答
