這里第一題為什么不是用2million/110.5 先算出來持有的股票數(shù)量，然后購買與股票數(shù)量相等的option數(shù)量，然后再除以100呢？
周老師為什么說long put有unlimited upside potential?
volatility smilie和volatility skew的圖分別是什么樣的？橫縱坐標(biāo)是什么？
第7題，basis是不是與roll yield也有關(guān)聯(lián)，當(dāng)short forward時，只有當(dāng)F>S（negative basis）情況下，才有positive roll yield
沒懂，支出不是應(yīng)該是e+70 再加上swap的成本，e-20，是2e-50啊
A higher forward premium for INR/USD意思是USD有forward premium=未來升值，所以推出現(xiàn)在利率低對嗎？premium/discount針對base currency是嗎？
第三題，如果要當(dāng)GBP貶值（ZAR升值）時超過25-delta的執(zhí)行價后有無限的上行潛力，那么就是long 25-delta put。這個有點疑問，long put的上行潛力并不是無限的呀（因為存在零下限），如何理解？
第二問能否再幫忙解釋下，特別是roll yield=f-s/s，我印象中跟二級的公式不一樣
overaly是什么意思？和Derivative overlay里面是一個意思嗎？謝謝
minimum variance hedge 與cross hedge 的區(qū)別
第二題的negative我知道是因為歐元貶值并且做空歐元頭寸造成的。但是還不是很理解是哪一點造成more negative呢？
Q5，有兩個問題，分別關(guān)于delta hedge構(gòu)建，和option表示方法
這個option contract 100000CAD/usd實在是太難理解了。這里cad/usd怎么解釋啊
為什么第三題需要站在外幣角度去思考問題？
20題，太不明白…
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