如果是short FRA， short方以浮動(dòng)利率借出錢，同時(shí)與中介簽訂一個(gè)FRA AGREEMENT確定一個(gè)fix rate， 借款協(xié)議結(jié)束時(shí)，中介會(huì)核算貸款協(xié)議開始時(shí)點(diǎn)貼現(xiàn)的G/L ，對(duì)嗎？
第六題MRR 1月1.2%是年化利率嗎
可以把b改成更有流動(dòng)性嗎
five year forward starting swap是什么意思？
再投資擔(dān)心利率下降，將浮動(dòng)換固定是最好的選擇么？擔(dān)心利率下降，short FRA不是更好么？
為什么期貨價(jià)格下降，保證金賬戶會(huì)下降？
不太明白為什么FRA的價(jià)格利率圖是個(gè)曲線，老師是用損益來(lái)考慮的，但損益公式也不是個(gè)二次曲線??？
V（long）= current futures price - futures price at the last mark- to- market time 這個(gè)公式是指每天開盤到結(jié)算中間的時(shí)點(diǎn)值計(jì)算公式吧？futures price at the last mark- to- market time這個(gè)值一般是怎么估出來(lái)的呢？
??(??,?????)=100?(100×??????(??,?????))這個(gè)報(bào)價(jià)公式來(lái)源和原理沒有介紹，只是了解一下就好么？
沒太明白，為什么期貨合約的估值，要減去futures price at the last mark- to- market time？
FRA的long方，在實(shí)務(wù)中是怎么與中介交割固定利息與浮動(dòng)利息的差額的？
老師 這道題是算no arbitrage price, 先算C0， C0不是call option的期權(quán)費(fèi)嗎？然后拿算出的期權(quán)費(fèi)和市場(chǎng)上的期權(quán)費(fèi)做對(duì)比，如果期權(quán)費(fèi)便宜過市場(chǎng)上的就賣出市場(chǎng)上的 買入合成的，是這個(gè)意思嗎？
請(qǐng)問機(jī)會(huì)成本是應(yīng)該使s0比FP小的因素吧？
不太明白第四小題，客戶為什么是定制化的需求，或者什么樣的需求是可在交易所交易的標(biāo)準(zhǔn)化的需求呢？
Net Investment Hedge 中currency swap 和currency forward貌似也是現(xiàn)金hedge , 這里要跟CF hedge區(qū)別的話，是不是只能看交易的目的而不是使用的工具？
程寶問答
金程問答