金程問(wèn)答
什麼是EXCHANGE FUND STRATEGY?
這里沒(méi)聽(tīng)明白，年金化和非年金化是什么意思？如果個(gè)體采用非年金化是自己做投資的話，還要保險(xiǎn)公司干嘛呢？
那如果考場(chǎng)中真的遇到了第2題這樣子的題，大概率應(yīng)該以哪種方式來(lái)思考？一般方法？還是解析里的方法？
老師，密卷2Case 4A題目，我有兩個(gè)疑問(wèn)：1.為什么高收益?zhèn)疎TF is less tax efficient？2.什么是post-liquidation return ？
精 老師好 請(qǐng)問(wèn) 在計(jì)算amount of benefits/coverage 時(shí), needs analysis method 和 human life value method 的區(qū)別是什么？謝謝
在計(jì)算surviving spouse的未來(lái)收入現(xiàn)值時(shí)為什么也是先付年金？生活費(fèi)是先付年金因?yàn)槊磕甑纳钯M(fèi)需要在年初就準(zhǔn)備好，但是工資收入不應(yīng)該是年底再有？
評(píng)價(jià)goals achievement 為什么還要說(shuō)未來(lái)？
請(qǐng)問(wèn)statement1如何理解flexibility是有關(guān)退保的？
如果問(wèn)的是Zyra的RV分段計(jì)算的正解能給下詳解嗎？謝謝
請(qǐng)老師再講一下completion portfolio，，，我記得有completion overlay 這個(gè)是有derivatives吧
請(qǐng)問(wèn)為什么答案里都是原封不動(dòng)的抄原文中的句子呢？不是應(yīng)該用自己的話說(shuō)出來(lái)嘛？謝謝
第三題， 考慮了expected annual cash flows in retirement，那很顯然是annituity的特征啊，mortality table只是一個(gè)表格擺在那里。這幾個(gè)方法在表述上有什么不一樣？
百題 case AmericaFirst：第一問(wèn)，為什么B不行呢？不用披露asset間的cor？
第二題沒(méi)有給出持有不到一年的capital gain稅率 為什么要用利息稅率
PCGE = net gains losses /total net assets=gains ? distributions ? losses/(starting assets + (gains ? distributions ? losses))老師為什么感覺(jué)這個(gè)公式給的有問(wèn)題，1.我覺(jué)得這個(gè)公式計(jì)算的是“潛在”的納稅業(yè)務(wù)敞口，所以gain里面要分realized和unrealized，因?yàn)閞ealizedgain肯定已經(jīng)交過(guò)稅了，所以已經(jīng)體現(xiàn)在凈值里了。只有unrealized才是沒(méi)交過(guò)稅的，才構(gòu)成所謂“敞口”。2.公式里給的distribution，我覺(jué)得跟上面的realized和unrealized并不完全匹配，感覺(jué)distribution應(yīng)該是realized的其中一部分，即實(shí)現(xiàn)的收益里面，部分留存，部分分了紅。所以公式的分子感覺(jué)應(yīng)該是gains-realized或者直接是unrealized。而不是PPT里給的這個(gè)。綜上，請(qǐng)老師答疑。
程寶問(wèn)答
