金程問答
老師，假如題目變成這樣：沒有持有20.5百萬元的股票組合，擔(dān)心股票指數(shù)上漲引起股票組合上漲，這時(shí)候計(jì)算需要多少份期貨以進(jìn)行對(duì)沖時(shí)，計(jì)算時(shí)β值就是要正數(shù)的，最后結(jié)果是正數(shù)，表明要購(gòu)買相應(yīng)份數(shù)的期貨合約，是不是這樣做？
老師，想不明白EUR/USD和CNY/USD都是直接標(biāo)價(jià)法，為什么后者代表買入1美元需要多少人民幣，而前者代表買入1歐元需要多少美元呢？這是如何理解呢？
這里紅利FV為什么要多算一個(gè)乘以0.1
老師，期貨期權(quán)里面講到可以把期貨合約規(guī)模視為無風(fēng)險(xiǎn)收益率支付紅利的資產(chǎn)，這句話什么意思？如何理解？
老師，您這里是否講錯(cuò)了？應(yīng)該是1美元=1.5歐元吧？您說是1歐元=1.5美元。
老師好，21年9月這個(gè)真題，請(qǐng)解答一下？
老師 你好。如果只有看跌期權(quán)不同執(zhí)行價(jià)格的隱含波動(dòng)率可以構(gòu)造成波動(dòng)率“”微笑”嗎？
老師，您看，首先19年這道題，根據(jù)低買高賣的總原則，買入等式右邊，題目中是持有期貨多頭（之前問題中，您解釋S-PVK就是期貨多頭），那么右式就完成了吧，那么為什么解析中還要借入F-K的現(xiàn)值？這道題是構(gòu)造到期日為0，期初即獲得套利利潤(rùn)吧。 我們繼續(xù)再看下15年的這道題，雖然它套利方向相反，但是也是構(gòu)造了一個(gè)套利交易策略期初獲得套利利潤(rùn)；這里它等式右邊大，所以賣出右邊；而這里它的操作就是沽空期貨頭寸（我理解是等式中S），然后賣出（-K/（1+rt）），賣出與負(fù)號(hào)相抵，相當(dāng)于買入債券，也就是貸出資金（覺得這里題目解析也有問題），那么不考慮買賣方向的話，為什么15年及19年等式右邊部分的操作會(huì)不同？
老師，可以講一下對(duì)沖和套期保值的相同點(diǎn)和區(qū)別嗎？
這個(gè)0.728095是怎么求出來的，式子只給了個(gè)公式，可以列詳細(xì)一點(diǎn)嗎，看看是代哪幾個(gè)數(shù)進(jìn)去求出來0.728095的
老師你好，請(qǐng)問公式中分子是代表的債券在T時(shí)刻的凈價(jià)么？另外我自己畫的線段是我對(duì)這個(gè)公式的理解，這樣理解的對(duì)么
老師，請(qǐng)問在C2題目中，假如在計(jì)算到期日策略終值時(shí)把初始投資的34 USD加上去的話，會(huì)給分嗎？畫圖顯示時(shí)圖形一樣，只是把圖形向下移34單位。
板書上計(jì)算期貨合約套期保值的最佳數(shù)量時(shí)用的是價(jià)格，平時(shí)學(xué)的也是用價(jià)格，試?yán)镏v的是用數(shù)量，要怎么樣才能用價(jià)格的方式 求出來數(shù)量17的答案？
老師，這里報(bào)價(jià)單位就是合約乘數(shù)，報(bào)價(jià)單位乘以交易單位就是合約規(guī)模的意思嗎？
老師 你好 單元期權(quán)是什么意思？
程寶問答
